Interés compuesto y horizonte: cuánto puede crecer un ahorro mensual
Actualizado: octubre de 2026El interés compuesto aparece cuando lo que gana un ahorro se suma al capital y, a partir de ahí, también genera ganancias. Durante los primeros años casi no se nota; más adelante, la diferencia se acelera. Por eso el horizonte —cuánto tiempo vas a sostener el ahorro— pesa tanto como la tasa.
Los tres datos de la cuenta
Cuánto aportás por mes, durante cuántos meses y qué tasa suponés. El tercero es solo un supuesto: nadie sabe cuánto va a rendir un ahorro en el futuro. Conviene probar varias tasas, incluida una de 0 %, y ver cuánto se mueve el resultado.
La fórmula
VF = aporte × ((1 + i)n − 1) ÷ i
i es la tasa mensual (la anual dividida por 12) y n, la cantidad de meses. Supone aportes iguales al final de cada mes. Con tasa 0 % la fórmula no se usa: el valor futuro es aporte × meses.
$ 100.000 por mes durante 20 años (240 meses), con una tasa real hipotética de 3 % anual: 0,25 % por mes.
- Aportado: 100.000 × 240 = $ 24.000.000
- Valor final: 100.000 × ((1,0025)240 − 1) ÷ 0,0025 = $ 32.830.200 (redondeado)
- Diferencia por interés compuesto: $ 8.830.200
Deslizá el gráfico de costado para verlo completo.
| Año | Aportado | Valor | Interés compuesto |
|---|---|---|---|
| 5 | $ 6.000.000 | $ 6.464.671 | $ 464.671 |
| 10 | $ 12.000.000 | $ 13.974.142 | $ 1.974.142 |
| 15 | $ 18.000.000 | $ 22.697.269 | $ 4.697.269 |
| 20 | $ 24.000.000 | $ 32.830.200 | $ 8.830.200 |
En los primeros cinco años el interés suma $ 464.671; en los últimos cinco, $ 4.132.931. El mismo aporte rinde más cuanto más tiempo pasa dentro del ahorro.
La misma cuenta en una planilla
En una planilla configurada en español, la función VF resuelve todo en una celda: =VF(0,03/12; 240; -100000) devuelve 32.830.199,81.
Los argumentos son la tasa de cada período (0,03/12), la cantidad de períodos (240) y el pago de cada período (−100000). Los dos argumentos opcionales —valor actual y tipo— quedan vacíos porque el ahorro arranca en cero y los aportes se hacen al final de cada mes. Según la configuración regional, el separador puede ser punto y coma o coma.
¿Por qué el pago lleva signo negativo? Las funciones financieras leen el dinero como flujos: lo que sale de tu bolsillo es negativo y lo que vuelve a vos, positivo. El aporte sale; el valor final se acumula a tu favor. Si cargás el pago en positivo, la planilla devuelve el mismo número con signo menos.
Tasa nominal y tasa real
La tasa nominal es la que se anuncia. La tasa real descuenta la inflación y muestra cuánto cambia tu poder de compra: tasa real = (1 + tasa nominal) ÷ (1 + inflación) − 1.
Con números hipotéticos: si un ahorro rinde 6 % en un año y los precios suben 4 %, la tasa real es 1,06 ÷ 1,04 − 1 = 1,9 %, no 2 % como daría la resta. Si rinde 4 % y los precios suben 4 %, la tasa real es 0 %: tenés más pesos, pero comprás lo mismo. Por eso el ejemplo de este sitio trabaja en pesos de hoy y con tasa real.
Lo que la cuenta no dice
Supone aportes iguales y una tasa fija. En la realidad los rendimientos cambian, pueden ser negativos y hay costos e impuestos. Sirve para ver el efecto del tiempo, no como promesa.
Ejemplo con números hipotéticos. No es una proyección ni una recomendación. Los resultados reales pueden ser menores o negativos.
Contenido educativo y general. No es una recomendación de inversión ni asesoramiento personalizado. Toda inversión implica riesgos, incluida la posible pérdida del capital. Los rendimientos pasados no garantizan resultados futuros.